Novinky operátora
US – Century Casinos koupí Nugget Casino Resort v Renu
By Phil - 23. února 2022
Century Casinos koupí 50 procent Smooth Bourbon a 100 procent Nugget Casino Resort od Marnell Gaming za 195 milionů dolarů. Společnost bude mít také pětiletou opci na nákup zbývajících 50 procent PropCo za 105 milionů dolarů plus dvě procenta ročně.
Společnost koupí svůj 50procentní podíl v PropCo za 95 milionů dolarů, což představuje míru kapitalizace 7.9 procenta na základě předběžných čísel z roku 2021. Společnost PropCo vlastní pozemek a budovu ležící pod Nugget a uzavře pronájem nemovitosti společnosti OpCo za roční nájem ve výši 15 milionů USD. Po požadovaných souhlasech Nevadské herní komise společnost koupí 100 procent OpCo za 100 milionů dolarů.
V souvislosti s akvizicí poskytla Goldman Sachs Bank USA dopis s příslibem na 350 mil. USD na financování senior zajištěným termínovaným úvěrem na podporu akvizice, refinancování stávajícího dluhu Century Casinos a pro obecné firemní účely a 30 mil. USD na seniorský zajištěný revolvingový úvěr. Na proforma bázi po akvizici OpCo Společnost očekává, že čistý pákový efekt bude přibližně 3.0x.
„Dlouho jsme uvažovali o vstupu na trh Reno a věříme, že Nugget se perfektně hodí pro naše portfolio. Těšíme se, že přivítáme skvělý tým v Nugget to Century Casinos,“ poznamenali Erwin Haitzmann a Peter Hoetzinger, spoluvýkonní ředitelé Century Casinos. „Věříme, že tato transakce má mnoho pozitivních vlastností a že jsme identifikovali některé oblasti zlepšení, abychom mohli pokračovat v růstu Nugget. Očekáváme, že se Nugget hladce integruje a poskytne další synergie pro americké portfolio Century Casinos,“ uzavřeli.
Nugget Casino Resort se nachází v Sparks, Nevada, má výhodnou polohu na Interstate 80 se snadným přístupem z mezinárodního letiště Reno-Tahoe (přibližně tři míle). Středisko s kompletními službami zahrnuje velké herní patro, dvě hotelové věže, 110,000 8,555 čtverečních stop konferenčního prostoru, venkovní amfiteátr s kapacitou 5 1,200 míst, širokou škálu příležitostných a kvalitních restaurací a několik barů a salonků na místě a 1,272patrová garáž s 50,200 859 parkovacími místy a dalších 29 1,382 parkovacích míst. Nemovitost se skládá z 100.4 32.8 čtverečních stop kasina, 31 hracích automatů, 2021 stolních her, XNUMX XNUMX hotelových pokojů a XNUMX restaurací. Nugget Casino Resort měl čistý provozní příjem XNUMX mil. USD a upravený EBITDA ve výši XNUMX mil. USD na základě předběžných výsledků za rok končící XNUMX. prosincem XNUMX.
Oblast Reno-Sparks je známá svými kasiny, ale je také známá jako destinace pro venkovní rekreaci v blízkosti jezera Tahoe a několika lyžařských středisek. Přilákal přední technologické a výrobní společnosti včetně Google, Tesla, Switch, Amazon a Apple. Ekonomika se diverzifikuje do širší základny, která zahrnuje zdravotnictví, podnikatelské startupy a průmyslová odvětví založená na technologiích, a tato oblast má v současnosti míru nezaměstnanosti pod 3 %.
Po uzavření akvizice OpCo se severoamerické portfolio společnosti rozroste na 10 kasin, která zahrnují 6,700 140 hracích automatů a 94 stolních her. Na proforma bázi Společnost očekává, že bude generovat XNUMX % své upravené EBITDA* ze svých severoamerických kasin.
Očekává se, že transakce PropCo a financování budou uzavřeny na začátku druhého čtvrtletí roku 2022. Očekává se, že akvizice OpCo bude uzavřena do jednoho roku po transakci PropCo, s výhradou požadovaného schválení Nevadskou herní komisí. Uzavření obou transakcí podléhá obvyklým uzavíracím podmínkám.
